步入2019年，支付機(jī)構(gòu)“斷直連”也進(jìn)入倒計(jì)時(shí)。據(jù)網(wǎng)聯(lián)清算有限公司(以下簡(jiǎn)稱“網(wǎng)聯(lián)”)2019年1月1日披露，目前，99%跨機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)完成向網(wǎng)聯(lián)平臺(tái)遷移。與此同時(shí)，網(wǎng)聯(lián)平臺(tái)的處理性能也受到監(jiān)管和市場(chǎng)認(rèn)可。在定位方面，網(wǎng)聯(lián)方面明確表示，不謀求自建場(chǎng)景與生態(tài)，不與市場(chǎng)機(jī)構(gòu)競(jìng)爭(zhēng)。在分析人士看來(lái)，網(wǎng)聯(lián)與銀聯(lián)權(quán)責(zé)存在差異，作為監(jiān)管落地的重要載體，網(wǎng)聯(lián)現(xiàn)階段的政策屬性更強(qiáng)一些。

99%跨機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)完成網(wǎng)聯(lián)遷移

2019年1月1日，網(wǎng)聯(lián)發(fā)布的《新年獻(xiàn)詞》透露，目前全部持網(wǎng)絡(luò)支付牌照的115家支付機(jī)構(gòu)以及424家銀行已接入網(wǎng)聯(lián)平臺(tái)，99%的市場(chǎng)存量跨機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)已完成向網(wǎng)聯(lián)平臺(tái)的業(yè)務(wù)遷移。根據(jù)網(wǎng)聯(lián)2018年“雙11”公布的數(shù)據(jù)顯示，彼時(shí)支付機(jī)構(gòu)和商業(yè)銀行合作開(kāi)展的網(wǎng)絡(luò)支付業(yè)務(wù)中，有超過(guò)90%的跨機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)通過(guò)網(wǎng)聯(lián)處理。

此前，不少第三方支付機(jī)構(gòu)與銀行是直連模式，但這種模式繞開(kāi)了央行的清算系統(tǒng)，成為詐騙、轉(zhuǎn)移贓款、套現(xiàn)獲利等犯罪行為的“溫床”。在此背景下，網(wǎng)聯(lián)應(yīng)運(yùn)而生。而市場(chǎng)一直擔(dān)心網(wǎng)聯(lián)峰值處理能力欠缺。隨著時(shí)間推進(jìn)，網(wǎng)聯(lián)經(jīng)過(guò)多次檢驗(yàn)，也打破了市場(chǎng)的擔(dān)憂。

網(wǎng)聯(lián)在2018年春節(jié)假期前后亮出的“成績(jī)單”顯示，農(nóng)歷除夕當(dāng)日，網(wǎng)聯(lián)單日業(yè)務(wù)處理量突破1億筆，刷新紀(jì)錄，第一個(gè)小時(shí)交易峰值處理量超過(guò)7000TPS。不過(guò)，彼時(shí)有業(yè)內(nèi)人士指出，農(nóng)歷新年第一天交易量距離“雙11”等電商大促本來(lái)就有很大差距，當(dāng)前支付機(jī)構(gòu)也未完全向網(wǎng)聯(lián)切量，用這一天交易量來(lái)評(píng)估網(wǎng)聯(lián)峰值處置能力是不準(zhǔn)確的。

此次《新年獻(xiàn)詞》中提到，2018年11月11日，網(wǎng)聯(lián)平臺(tái)當(dāng)日處理跨機(jī)構(gòu)交易筆數(shù)11.7億筆，相應(yīng)跨機(jī)構(gòu)交易處理峰值超過(guò)9.2萬(wàn)筆/秒，為“雙11”支付交易提供了平穩(wěn)保障。2018年“雙11”，0點(diǎn)峰值期間網(wǎng)聯(lián)平臺(tái)創(chuàng)下實(shí)際交易處理峰值紀(jì)錄，跨機(jī)構(gòu)交易處理最高峰值突破9.2萬(wàn)筆/秒，當(dāng)日處理跨機(jī)構(gòu)交易超過(guò)11.78億筆。2018年“雙12”，0點(diǎn)峰值期間網(wǎng)聯(lián)平臺(tái)跨機(jī)構(gòu)交易處理最高峰值超過(guò)4.7萬(wàn)筆/秒，當(dāng)日處理跨機(jī)構(gòu)交易超過(guò)11.38億筆。

分析指出，以往市場(chǎng)機(jī)構(gòu)在籌備電商大促保障期間，每每需要多頭協(xié)調(diào)、對(duì)接，成本高昂，個(gè)別環(huán)節(jié)容易疏漏。網(wǎng)聯(lián)方面稱，在2018年兩次大促保障工作中，網(wǎng)聯(lián)平臺(tái)的處理性能與平穩(wěn)運(yùn)行都受到監(jiān)管和市場(chǎng)各方的廣泛認(rèn)可。

“斷直連”步入倒計(jì)時(shí)

根據(jù)央行2017年8月提出要求，2018年6月30日是“斷直連”的大限。不過(guò)，由于業(yè)務(wù)協(xié)調(diào)工作量巨大以及技術(shù)等問(wèn)題，導(dǎo)致支付機(jī)構(gòu)接入網(wǎng)聯(lián)的進(jìn)展緩慢。而延遲后的“斷直連”時(shí)間表沒(méi)有新的統(tǒng)一版本出爐。

近期，多家銀行發(fā)布了相關(guān)“斷直連”公告，在市場(chǎng)看來(lái)，這意味著銀行“斷直連”提速。此外，央行規(guī)定，支付機(jī)構(gòu)應(yīng)于2019年1月14日前撤銷人民幣客戶備付金賬戶，這被市場(chǎng)看作是新的“斷直連”大限。易觀金融分析師王蓬博表示，“斷直聯(lián)”完成沒(méi)有問(wèn)題，一方面是各大行已經(jīng)宣布切斷和三方的直連，另一方面是央行要求備付金賬戶取消。

網(wǎng)聯(lián)從2016年下半年開(kāi)始籌建，到2017年3月31日成功完成首筆資金交易驗(yàn)證并啟動(dòng)試運(yùn)行，2017年6月30日正式啟動(dòng)實(shí)際場(chǎng)景交易的轉(zhuǎn)接清算業(yè)務(wù)切量。而在2018年1月底，銀聯(lián)新一代無(wú)卡業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)接清算平臺(tái)也全面上線，同樣是響應(yīng)央行號(hào)召，切斷第三方支付機(jī)構(gòu)和銀行的直連模式。

對(duì)于此前支付機(jī)構(gòu)與銀行直連的模式，網(wǎng)聯(lián)方面稱，平臺(tái)化的運(yùn)作模式容易使一些支付機(jī)構(gòu)脫離央行-商業(yè)銀行雙層體系，在監(jiān)管框架之外自成一脈，導(dǎo)致海量資金無(wú)從監(jiān)管，引發(fā)資金挪用、欺詐等違法違規(guī)行為和高杠桿經(jīng)營(yíng)，滋生系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，威脅老百姓資金安全。除上述問(wèn)題外，支付機(jī)構(gòu)自建跨行轉(zhuǎn)接清算平臺(tái)，與銀行多頭直連，還會(huì)導(dǎo)致信息系統(tǒng)重復(fù)建設(shè)，連接成本抬升，規(guī)則標(biāo)準(zhǔn)無(wú)法統(tǒng)一，行業(yè)運(yùn)行效率不平衡。

在網(wǎng)聯(lián)模式下，跨機(jī)構(gòu)支付交易的轉(zhuǎn)接清算集中統(tǒng)一，違法違規(guī)支付業(yè)務(wù)暴露在陽(yáng)光下，同時(shí)網(wǎng)聯(lián)平臺(tái)采用三地六中心多點(diǎn)多活的分布式云架構(gòu)技術(shù)，也有效降低了海量轉(zhuǎn)接清算業(yè)務(wù)處理的集中單點(diǎn)風(fēng)險(xiǎn)。王蓬博還表示，“斷直連”后，市場(chǎng)明顯變化會(huì)有兩個(gè)，一個(gè)是兩個(gè)巨頭會(huì)更加注重自我生態(tài)的建設(shè)，資金在自己的循環(huán)里，不走協(xié)議支付，另一個(gè)連鎖反應(yīng)就是逼迫著其他第三方支付機(jī)構(gòu)加速轉(zhuǎn)型。

網(wǎng)聯(lián)稱不與市場(chǎng)機(jī)構(gòu)競(jìng)爭(zhēng)

值得關(guān)注的是，在此次《新年獻(xiàn)詞》的“行業(yè)觀與價(jià)值觀”部分，網(wǎng)聯(lián)明確，不謀求自建場(chǎng)景，將依托普遍連接優(yōu)勢(shì)，支撐市場(chǎng)機(jī)構(gòu)提升場(chǎng)景搭建能力;也不謀求自建生態(tài)，將在監(jiān)管指導(dǎo)下，攜手市場(chǎng)機(jī)構(gòu)共建良好生態(tài)體系。

網(wǎng)聯(lián)稱將充分運(yùn)用比較優(yōu)勢(shì)，通過(guò)“一底、兩中、三開(kāi)”策略，支撐網(wǎng)絡(luò)支付行業(yè)以及整個(gè)網(wǎng)絡(luò)金融行業(yè)健康發(fā)展。“一底”是指沉浸到網(wǎng)絡(luò)支付行業(yè)的最底層，當(dāng)好行業(yè)級(jí)的服務(wù)提供商。“兩中”是指堅(jiān)持中立原則，不與市場(chǎng)機(jī)構(gòu)競(jìng)爭(zhēng)。“三開(kāi)”是指積極推進(jìn)合法合規(guī)創(chuàng)新業(yè)務(wù)的渠道開(kāi)通，不斷開(kāi)啟新的服務(wù)領(lǐng)域和服務(wù)范圍，打造開(kāi)放式共享型平臺(tái)。

據(jù)了解，大多數(shù)支付機(jī)構(gòu)為了求穩(wěn)，同時(shí)接入銀聯(lián)、網(wǎng)聯(lián)。中國(guó)支付網(wǎng)創(chuàng)始人劉剛曾表示，支付機(jī)構(gòu)基本上都接入了網(wǎng)聯(lián)和銀聯(lián)，至于具體的每一筆交易到底走哪個(gè)聯(lián)的通道，將由支付機(jī)構(gòu)依據(jù)自身的判斷來(lái)決定哪些交易走網(wǎng)聯(lián)、哪些交易走銀聯(lián)。兩聯(lián)對(duì)比來(lái)看，銀聯(lián)技術(shù)更成熟一些，網(wǎng)聯(lián)相對(duì)要年輕一些。

此外，在市場(chǎng)看來(lái)，網(wǎng)聯(lián)、銀聯(lián)的權(quán)責(zé)定位有所不同。蘇寧金融研究院互聯(lián)網(wǎng)金融中心主任薛洪言表示，網(wǎng)聯(lián)的全稱是網(wǎng)聯(lián)清算有限公司，是非銀行支付機(jī)構(gòu)網(wǎng)絡(luò)支付清算平臺(tái)的運(yùn)營(yíng)機(jī)構(gòu);而銀聯(lián)的全稱是中國(guó)銀行卡聯(lián)合組織，其職責(zé)是通過(guò)銀聯(lián)跨行交易清算系統(tǒng)實(shí)現(xiàn)銀行業(yè)跨行、跨地區(qū)、跨境互聯(lián)互通。從這個(gè)角度看，二者在職責(zé)定位上是有差異的，網(wǎng)聯(lián)的重心在網(wǎng)絡(luò)支付清算平臺(tái)，而銀聯(lián)的目標(biāo)則是銀行卡的互聯(lián)互通，所以除了運(yùn)營(yíng)銀聯(lián)跨行交易清算系統(tǒng)外，銀聯(lián)還在大力推進(jìn)各類基于銀行卡的綜合支付服務(wù)。

同樣作為轉(zhuǎn)接清算平臺(tái)和行業(yè)基礎(chǔ)設(shè)施，薛洪言表示，某種程度上，政策屬性是網(wǎng)聯(lián)和銀聯(lián)的底色;不過(guò)從發(fā)展階段來(lái)看，當(dāng)前第三方支付行業(yè)仍處于整改和規(guī)則落地階段，作為監(jiān)管落地的重要載體，網(wǎng)聯(lián)現(xiàn)階段的政策屬性更強(qiáng)一些;就銀行卡行業(yè)而言，各項(xiàng)規(guī)則已經(jīng)趨于成熟，相較之下，商業(yè)化推廣的屬性更明顯一些。

不過(guò)，王蓬博也指出，銀聯(lián)的變革很迅速而且線下優(yōu)勢(shì)十分明顯，銀聯(lián)實(shí)際上有處罰權(quán)，網(wǎng)聯(lián)的權(quán)力內(nèi)涵并沒(méi)有確定。未來(lái)更多會(huì)是公司的性質(zhì)，定價(jià)權(quán)走向市場(chǎng)才有意義。