震蕩的六、七月份終于結束，在平臺積極自救，監(jiān)管頻頻發(fā)聲，備案松動的環(huán)境下，網貸行業(yè)暴雷現象出現降溫，市場開始“排毒”。

據《新京報》報道，監(jiān)管方或于7—8月落實187條的網貸備案細則，如今，雖然這把達摩克利斯之劍還沒掉下來，但一些頭部平臺的合規(guī)整改步驟已經重新啟動。

7月27日，宜貸網發(fā)布公告宣布下架“宜享債權轉讓”服務，這是平臺擁抱監(jiān)管、推進合規(guī)的又一舉措。在此之前，由于大環(huán)境流動性影響，宜享債權轉讓的存在也給該平臺帶來了一定的沖擊，為穩(wěn)固用戶信心，宜貸網先后在成都、上海、杭州、南京舉辦4場出借人見面會。7月26日，其第4場投資人見面會在南京舉辦，宜貸網董事長兼CEO李寧與投資人進行了充分溝通。

備案松動，合規(guī)是第一要務

在7月23日上海、浙江、安徽三地互聯網金融協會組織的聯合發(fā)聲下，網貸平臺下架“鎖定期+債權轉讓”模式產品被提上日程。宜貸網迅速做出反應，正式下架了宜享債權轉讓服務。“我們一直堅持做強抵押的借貸資產，圍繞監(jiān)管條例進行了合規(guī)整改，有望成為行業(yè)首批拿到資質的網貸平臺之一，不能因為這個瑕疵的存在讓平臺在監(jiān)管驗收的時候被扣分。” 李寧表示。

據介紹，自2015年起，宜貸網就完全推行點對點借貸模式，2017年6月上海出臺最嚴厲168條監(jiān)管細則后，平臺先后投入1500多萬元進行合規(guī)整改，并于今年3月完成了監(jiān)管要求的絕大多數動作，一度在第三方機構對上海網貸平臺合規(guī)度測評的榜單上位列第一。“如今全國統(tǒng)一的187條備案標準即將出臺，我們的首要任務是完全合規(guī)。”在李寧看來，只有得到國家認可的金融資質，后續(xù)發(fā)展才更有保障。

李寧介紹，之所以如此堅定，除了平臺為此付出了近2年的努力，甚至是2018年春節(jié)期間平臺的140多名技術人員還在為開發(fā)相關系統(tǒng)而加班外，其中還有一個小插曲，在近期與上海市金融工作局和銀監(jiān)局的交流匯報中，監(jiān)管層在了解了宜貸網的情況后反問平臺負責人李寧：接下來啟動的現場驗收中，宜貸網如果還存在宜享這樣的業(yè)務，有沒有可能得到高分?

事實上，因為宜享，宜貸網近期遭遇了較為嚴重的流動性沖擊;因為宜享，部分出借人不敢貿然進場;因為宜享，平臺陷入了不完全合規(guī)的境地。如此背景下，平臺痛下決心實屬明智之舉。好在最終出臺的階梯性方案行之有效，看得出平臺在多方綜合權衡的良苦用心。

黑產肆虐，平臺擬斥資百萬專項打黑

行業(yè)動蕩期也是魚龍混雜時。

今年的6、7月被業(yè)內人士視為“至暗時刻”，其中除了平臺接連暴雷，還有黑產蓄意制造恐慌，恃機斂財等原因。據了解，今年的網貸風暴中，就有一些正常兌付及清盤的平臺就遭遇了某些組織的“趁火打劫”。流動性沖擊下，平臺正常兌付需要現金，如果平臺底層資產估值10億，這類組織會找到平臺進行談判，以三折甚至更低的價格購買底層資產，美其名曰“幫助平臺解決流動性危機”，一旦平臺不能正常對付，無奈答應這些條件，這類組織的目的就達到了，其轉手便以5折扣或更高的價格對接手的資產進行處置。

但在與平臺談判之前，黑產組織往往會先制造恐慌、推波助瀾。宜貸網就經歷了這樣一場“異動”。7月9日，宜貸網遭遇攻擊，部分地區(qū)出現登陸異常，隨后平臺集中出現了很多折價轉讓的債權，后臺數據顯示這其中多數是異常賬戶所為。此后的兩三天里，在一些非官方QQ群、自媒體、論壇……開始出現一些關于平臺的謠言，激發(fā)出借人的恐慌情緒，宜貸網對此進行了數據追蹤，形成了相關證據鏈。

“我們在公司內部成立了一個特殊的中心：CTO打黑中心。”李寧介紹，宜貸網擬拿出上百萬元專項資金用于獎勵積極舉報黑產的用戶，維護平臺穩(wěn)健運營，保護用戶利益。

動蕩之下，優(yōu)質平臺還看底層資產

一個普遍規(guī)律：行業(yè)景氣的時候，投資人大多追逐收益最大化;市場面臨沖擊的時候，則更多思考如何確保本金安全。

李寧建議投資人，在選擇出借的時候先問清楚這幾個問題：平臺底層資產是什么?與同類平臺相比優(yōu)劣勢在那里?標的是否真實?風控水平如何……

以宜貸網為例，其標的的底層資產90%是房產抵押以及少數車輛抵押。今年3月打黑政策出臺后，平臺停止發(fā)布車貸標的，并對少數逾期標的由第三方機構邀請律師團隊提交仲裁，進行合法催收。與車貸相比，房貸借款人的違約成本要高很多，房易貸標的一旦出現逾期，第三方機構會快速出臺代償方案，然后進行線下處置。因此，即便宜貸網出現官標逾期，均能很快妥善解決。

在近期流動性影響下，平臺資產端在保證借款人正常還款外，還在積極跟借款人溝通，例如借款使用期限已達12個月或12個月以上的，如果資金充裕，建議其提前還款，然后平臺資產端根據其資質和抵押房屋的評估轉貸到銀行，以釋放流動性。目前，宜貸網接觸的信托、銀行等持牌金融機構均表示宜貸網的房抵類資產風險可控，愿意承接。

因此，投資人如果對投資標的底層資產不清晰，不妨親自到借款平臺實地考察核實標的信息。

平臺擔當，大型投資人見面會即將啟動

“經歷過風波后，網貸出借人會更理性。”李寧介紹，宜貸網上線四年多，先后于2015年、2016年舉辦過十余場投資人見面會，很多投資人是伴隨平臺成長一路走過來的，甚至還有一些是在平臺上線前內測的時候就作為種子用戶在平臺投資。

“最近一年我們與用戶面對面交流的機會少了很多，基本是與大家進行網絡對話。”談到這里，李寧表示心存歉意。為了確保順利備案，過去一年多，宜貸網全力以赴合規(guī)整改，少了很多平臺與用戶線下見面的時間。

“有人恥笑說做P2P還不賺錢?你看有些做P2P的，豪車、名表、房子……一套又一套，我說那是P2P才怪，我們才是P2P的代表。”李寧調侃，網貸平臺一直是銀行等金融體系的補充，做的是最苦最累的活，根本沒有揮霍的資本，也揮霍不起。但另一方面，能從行業(yè)五六千家平臺一路披荊斬棘走到如今僅剩1000余家，黎明在即，要讓平臺放棄前行也絕無可能性。

“我們的跑路成本其實很高，為什么很高?心理不服，為什么不服?我們已經堅持走到這一步，90%的平臺已經在賽跑中被淘汰掉了，深處這個對社會有益的行業(yè)，我們只要繼續(xù)堅持就有希望。”李寧表示，借款人之所以選擇在平臺而不是銀行借款，主要在于其可能存在關鍵數據難以匹配銀行的風控標準，而銀行每月、每季度、每年的放貸額度又為借款人設置了無形門檻。隨著監(jiān)管政策逐步出臺，未來整個行業(yè)的借款成本還有優(yōu)化空間。

平臺綜合實力在不斷升級，行業(yè)在不斷規(guī)范，如何讓投資人在全面了解?李寧表示，宜貸網將于8月舉辦一場大型投資人見面會。邀請平臺用戶到公司實地考察驗標，核實平臺標的真實性。

“連續(xù)4場投資人見面會，讓我看到了宜貸網的擔當。”有投資人表示，希望宜貸網能保持穩(wěn)健的風格，平臺穩(wěn)、投資人穩(wěn)、發(fā)展前景穩(wěn)，如它的slogan所言：“擁抱你的璀璨人生”。