今年數(shù)字金融的最熱關鍵詞，非數(shù)字貨幣莫屬。從頂層設計到各地試點，過去一年來，數(shù)字人民幣進展如何?用戶認知度有多少?如何影響市場機構?存在何種難點與挑戰(zhàn)?在12月8日，由北京商報社、北商研究院出品的《解碼央行數(shù)字貨幣》正式發(fā)布，從地方試點篇、監(jiān)管篇、個人篇、支付篇、機構篇、場景篇、資本市場篇、清算篇、跨境篇、全球篇等10個維度出發(fā)，全景解碼央行數(shù)字貨幣，并對后續(xù)走向進行分析預測。

隨著京東數(shù)科、滴滴、美團等越來越多互聯(lián)網(wǎng)巨頭入局生態(tài)建設，數(shù)字人民幣未來的落地應用場景逐漸清晰。業(yè)內(nèi)人士指出，數(shù)字人民幣將首先滲透到人們的衣食住行，在高頻使用環(huán)境中發(fā)揮越來越重要的作用。這也意味著，數(shù)字人民幣與互聯(lián)網(wǎng)場景方要將用戶體驗、用戶隱私、安全性等各個落地必備要素把握得更全面。而隨著“牽手”互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的想象空間被打開，在數(shù)字人民幣推廣過程中，如何影響互聯(lián)網(wǎng)巨頭和居民生活?如何保證契合生活等高頻場景的需要?這些都成為公眾關心的熱點。

頻頻“牽手”互聯(lián)網(wǎng)巨頭

近月來，數(shù)字人民幣頻繁“互動”互聯(lián)網(wǎng)巨頭，在高頻場景率先研究測試，朝著數(shù)字人民幣的廣泛普及邁出重大一步。

今年9月，央行數(shù)字貨幣研究所與京東數(shù)科正式達成戰(zhàn)略合作，雙方以數(shù)字人民幣項目為基礎，共同推動移動基礎技術平臺、區(qū)塊鏈技術平臺等研發(fā)建設;并結合京東集團現(xiàn)有場景，共同促進數(shù)字人民幣的移動應用功能創(chuàng)新及線上、線下場景的落地應用，推進數(shù)字人民幣錢包生態(tài)建設。

再早之前的今年7月，央行數(shù)字貨幣研究所與滴滴出行正式達成戰(zhàn)略合作協(xié)議，共同研究探索數(shù)字人民幣在智慧出行領域的場景創(chuàng)新和應用。雙方期望通過建立合作關系，促進數(shù)字人民幣在多元化出行場景中的平臺生態(tài)建設。彼時同時有消息顯示，美團點評也已和多家參與數(shù)字人民幣項目的銀行展開合作，嘗試拓展如美團單車等使用場景;視頻播放網(wǎng)站嗶哩嗶哩參與銀行的合作也已經(jīng)進入技術開發(fā)階段;字節(jié)跳動等公司也在討論合作的可能性。

數(shù)字人民幣在高頻場景的應用進展其實超出了市場預期。有業(yè)內(nèi)人士指出，之前沒有預料到，數(shù)字人民幣可以這么快就應用到如此高頻的場景中進行測試。

對此，券商投行人士何南野指出，對數(shù)字人民幣而言，在前期試驗階段，還是希望能在一些頭部的互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)里進行測試。主要原因有二個：一是這些互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)電子支付清算體系相對完整，具有較好的交易系統(tǒng)支持，可以為數(shù)字人民幣提供良好的實驗環(huán)境;二是要對數(shù)字人民幣的可靠性進行充分的測試，交易的頻次要高，交易的人群要廣，交易的場景要更加日?；?，這些互聯(lián)網(wǎng)巨頭明顯更加符合條件。

復旦大學張江研究院教授、數(shù)字經(jīng)濟研究中心主任陳文君表示，滴滴、美團等都是消費端的場景，數(shù)字人民幣與這些互聯(lián)網(wǎng)獨角獸合作，在特定的場景當中落地數(shù)字人民幣想象的空間是很豐富的，比如消費者在嗶哩嗶哩的音樂下載，可以用數(shù)字人民幣付費，并將費用精準分潤給知識產(chǎn)權人;疫情后滴滴、美團的消費補貼可以通過數(shù)字人民幣精準分配給消費者，并由各個政府節(jié)點、第三方節(jié)點進行監(jiān)督。

攪動支付清算體系

伴隨著互聯(lián)網(wǎng)巨頭開始入局數(shù)字人民幣生態(tài)建設，數(shù)字人民幣未來的應用場景也被打開更多想象空間。

“未來數(shù)字人民幣與互聯(lián)網(wǎng)巨頭的合作將會越來越多，數(shù)字人民幣一定會實驗更多樣化的場景，會積極和互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)合作，以融入到消費者的日常生活中去。”孫揚如是說。

那么，究竟什么樣的互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)與數(shù)字人民幣的推廣更加“適配”?

蘇寧金融研究院金融科技研究中心主任孫揚指出，帶有明確消費場景的互聯(lián)網(wǎng)巨頭，更受數(shù)字人民幣的青睞，因為數(shù)字人民幣目前是M0替代，促進消費。雙方合作可以在數(shù)字人民幣發(fā)行渠道、數(shù)字人民幣消費場景等方面進行合作。這個意義重大，讓數(shù)字人民幣一開始就具備實體經(jīng)濟的特征，讓老百姓也更有獲得感，也能提升這些互聯(lián)網(wǎng)平臺面向老百姓支付的方便程度，因為數(shù)字人民幣不需要老百姓開立銀行或者第三方支付賬戶，方便許多。

由此，隨著落地場景被打通，數(shù)字人民幣“朋友圈”進一步擴大，對互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)帶來的影響也意義深遠。

“數(shù)字人民幣可以作為在滴滴、美團、嗶哩嗶哩等場景的線上支付方式，如果數(shù)字人民幣是從數(shù)字政務等渠道下發(fā)的，比如補助、補貼等，會將這些資金帶入從而增加互聯(lián)網(wǎng)巨頭的交易增量，促進客戶消費。”孫揚如是說。

談及對互聯(lián)網(wǎng)巨頭的影響，何南野進一步指出，數(shù)字人民幣的產(chǎn)生，對互聯(lián)網(wǎng)巨頭的支付清算體系將造成重大影響。一是進一步加快互聯(lián)網(wǎng)巨頭交易支付的便利性;二是有利于互聯(lián)網(wǎng)巨頭進一步降低支付清算的成本;三是實現(xiàn)貨幣的可追溯性，可以更好地對消費者的消費偏好、收入來源進行分析和判斷，從而有利于作出更好的營銷選擇和風險控制。

“數(shù)字人民幣未來將逐步替代目前的電子貨幣，即便電子貨幣支付清算已經(jīng)相當便捷，但數(shù)字人民幣依舊會是首選，這也是支付清算體系非常完整的互聯(lián)網(wǎng)巨頭企業(yè)紛紛要參加數(shù)字人民幣試點的根本原因。”何南野如是說。

需注意體驗、安全性問題

當前，數(shù)字人民幣試點工作已取得積極進展，央行副行長范一飛曾介紹，截至2020年8月底，全國共落地試點場景6700多個，覆蓋生活繳費、餐飲服務、交通出行、購物消費、政務服務等領域。

業(yè)內(nèi)人士指出，數(shù)字人民幣將首先滲透到人們的衣食住行，在高頻使用環(huán)境中發(fā)揮越來越重要的作用，這也意味著，數(shù)字人民幣與互聯(lián)網(wǎng)場景方要將用戶體驗、用戶隱私、技術、風控等各個落地必備要素把握得更全面。

針對“牽手”互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)需要注意哪些問題，陳文君指出，聯(lián)合互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)過程中主要解決的問題是數(shù)字人民幣的落地應用問題，要結合具體的場景、消費者的反饋，對數(shù)字人民幣落地的方案進行進一步修正，并以此推廣到其他互聯(lián)網(wǎng)消費場景中。而在數(shù)字人民幣推行之初，互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)應作為具體實施部門為數(shù)字人民幣具體的應用方案改進建言獻策、教育引導消費者，為數(shù)字人民幣正式上線奠定基礎。

在孫揚看來，首先需要注意客戶體驗問題，確?？蛻羰褂脭?shù)字人民幣和傳統(tǒng)第三方支付體驗相差不大，甚至可以做到最好;其次要注意保護客戶的隱私，確保用戶敏感個人信息不泄露;再次，需要保護好數(shù)字人民幣支付過程中的安全和風險問題，確保數(shù)字人民幣賬戶的安全性及數(shù)字人民幣交易時候的安全性。

何南野也表示，雙方合作過程當中，最需要注意的問題是數(shù)據(jù)的報送和系統(tǒng)運行穩(wěn)定性的監(jiān)控。數(shù)據(jù)報送的實時與充分，可以讓央行更好地評判數(shù)字人民幣的特性。同時，要密切監(jiān)控運行的穩(wěn)定性，優(yōu)化改善數(shù)字人民幣的運行系統(tǒng)，使之更加契合生活等高頻場景的需要。

(記者 岳品瑜 馬嫡)